苏宁银行董事长黄金老：

加强金融监管推动有序发展

梁涛认为，保险在财富管理中具有安全性、全周期和专业化三个独特的优势。保险能够平抑财富的异常波动；为家庭成员提供教育、医疗、养老、财产保全、财富增值等综合性财富管理规划，保障一个家庭在遇到各种风险时都能平稳度过；此外，保险业综合实力也在逐步增强，资产管理能力逐步提升，保险产品的负债属性，决定了更倾向长期投资和价值投资，可以穿透经济周期、抵御通货膨胀，实现财富保值增值。

方星海表示，我国证券期货经营机构已经开发出一些场外商品期权、远期等衍生工具，但整体规模较小，难以满足财富管理机构风险管理的需求。要提高证券期货经营机构的综合竞争力，稳妥发展场外衍生品市场，推动财富管理配置从标准化向个性化、多样化发展。此外，还应完善期货品种体系建设，加快推进期货市场对外开放，实现财富管理的全球化布局。

他表示，只要进行穿透式的追踪，最终会发现，资金通过种种通道，镶嵌的设计，躲开了规模的限制、行业的限制，还是回到了被官方文件想限制、清理、去产能、去库存的这些高负债基础设施、房地产等传统产业。

中国银行业协会首席经济学家巴曙松：

一行三会分割格局导致大量监管套利

在金融科技的推动下，传统的财富管理也迎来了一些新的变化。智能投顾、区块链不仅成为了互金平台追捧的新技术，也成为了传统金融机构转型的工具之一。在6月17-18日举行的2017青岛.中国财富论坛上，包括监管层、传统金融机构高管都对财富管理新趋势发表了自己的见解。

有数据显示，2017年底亚太地区私人财富总额将达42.3万亿美元，超过西欧地区的41.9万亿美元，并将于2019年超越北美，在2021年达到77.8万亿美元。中等收入群体扩大带来了新的财富管理需求。2016年我国人均GDP约8100美元，2020年将达1万美元左右，东部地区和大中城市等形成了一大批中等收入群体。

针对为何中国的智能投顾发展较慢的原因，黄金老表示，首先与国内的客观市场有关。投资顾问的作用始终没有发挥出来，金融机构仍是以销售理财产品为主的一种模式，不需要或者没有过多的分析市场。其次，投资股票市场是投资的一个核心领域，但股票市场好的时候比较少，多数时候比较弱，这也制约了投资顾问市场的发展。此外，互联网金融是小而多的市场，是普惠的，而投资顾问门槛要稍稍高一点。